多地中小銀行密集按下存款利率“下調(diào)鍵”，近日，包括哈密市商業(yè)銀行、聊城滬農(nóng)商村鎮(zhèn)銀行、海倫惠豐村鎮(zhèn)銀行在內(nèi)的多地中小銀行以及上海華瑞銀行、福建華通銀行等民營銀行“官宣”對(duì)存款利率進(jìn)行下調(diào)。部分長期限存款利率跌破2%，步入“1時(shí)代”。這輪中小銀行的“補(bǔ)降”，被視為對(duì)前期國有大行“降息”的跟進(jìn)，人民銀行降息、降準(zhǔn)一攬子貨幣政策的落地，將市場(chǎng)對(duì)新一輪全國性銀行集體“降息”的預(yù)期也推向高點(diǎn)。

中小銀行集體“補(bǔ)降”

銀行存款利率已全面向“1時(shí)代”邁進(jìn)，近日，多地中小銀行、民營銀行宣布執(zhí)行新的存款利率水平。

5月8日起，哈密市商業(yè)銀行執(zhí)行了新的存款掛牌利率，其中，個(gè)人整存整取1年期、2年期、3年期、5年期存款利率分別降至1.5%、1.6%、1.8%、1.85%，下降幅度為10至20個(gè)基點(diǎn)。

5月10日，聊城滬農(nóng)商村鎮(zhèn)銀行、海倫惠豐村鎮(zhèn)銀行也調(diào)整了人民幣存款掛牌利率水平。未調(diào)整前，聊城滬農(nóng)商村鎮(zhèn)銀行2年期、3年期、5年期存款利率分別執(zhí)行2.1%、2.16%、2.16%，調(diào)整后該行長期限定期存款利率水平進(jìn)入“1時(shí)代”，上述利率分別執(zhí)行1.89%、1.98%、1.98%這一水平。海倫惠豐村鎮(zhèn)銀行5年期整存整取利率暫未調(diào)整，1年期、2年期、3年期則分別下調(diào)至1.8%、1.85%、2.05%，降幅均為5個(gè)基點(diǎn)。

事實(shí)上，自今年4月以來，已有至少20家銀行下調(diào)了存款掛牌利率，地方中小銀行、民營銀行成為此次存款利率調(diào)整的“主力軍”。譬如，上海華瑞銀行先是在4月16日宣布下調(diào)存款利率后，又自4月28日起繼續(xù)調(diào)整存款利率，調(diào)整后，3年期整存整取利率降至2.5%，5年期降至2.4%。

福建華通銀行也在近期多次下調(diào)存款利率，該行先是在4月13日起，將3個(gè)月、3年、5年個(gè)人定期存款掛牌利率分別調(diào)整為1.3%、2.7%、2.6%，后又于4月21日起將3年、5年個(gè)人定期存款掛牌利率分別下調(diào)至2.45%、2.5%。

分析人士指出，2024年10月18日，工商銀行、農(nóng)業(yè)銀行、中國銀行、建設(shè)銀行、交通銀行、郵儲(chǔ)銀行六家國有大行以及招商銀行集體下調(diào)存款掛牌利率，下調(diào)幅度在5—25個(gè)基點(diǎn)之間。近期部分中小銀行調(diào)降存款利率屬于此前一輪全國性商業(yè)銀行存款利率下調(diào)的跟進(jìn)。

從以往情況來看，存款利率調(diào)降往往呈現(xiàn)“梯次”特征，即國有大行率先出手，中小銀行梯次跟進(jìn)。招聯(lián)首席研究員董希淼指出，下調(diào)存款利率、壓降負(fù)債成本，有助于銀行保持息差基本穩(wěn)定，提升穩(wěn)健發(fā)展能力。民營銀行等小型銀行吸收存款能力相對(duì)較弱，以往普遍以較高利率來吸引客戶，因此利率下調(diào)的空間相對(duì)更大。

新一輪“降息”箭在弦上

存款利率下調(diào)將降低銀行資金成本，減少銀行利息支出，延緩息差縮窄的壓力。

在此之前，受市場(chǎng)利率下行、持續(xù)讓利實(shí)體經(jīng)濟(jì)等因素影響，2024年A股上市銀行凈息差仍面臨嚴(yán)峻考驗(yàn)。根據(jù)統(tǒng)計(jì)，過去一年，42家銀行凈息差全線收窄，降幅在1—51個(gè)基點(diǎn)之間。股份制銀行及地方銀行降幅較大，平安銀行、浙商銀行、貴陽銀行、鄭州銀行、江陰農(nóng)商行、張家港農(nóng)商行等凈息差下降幅度達(dá)30個(gè)基點(diǎn)或以上；光大銀行、華夏銀行、長沙銀行、齊魯銀行、瑞豐農(nóng)商行2024年凈息差同比降幅則在20個(gè)基點(diǎn)附近。息差下行幅度亦符合行業(yè)趨勢(shì)，國家金融監(jiān)管總局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，2024年四季度末商業(yè)銀行凈息差為1.52%，同比減少17個(gè)基點(diǎn)，處于歷史低位。

5月7日，在國新辦新聞發(fā)布會(huì)上，人民銀行行長潘功勝指出，為進(jìn)一步實(shí)施好適度寬松的貨幣政策，人民銀行將加大宏觀調(diào)控強(qiáng)度，推出一攬子貨幣政策措施，主要有三大類共十項(xiàng)措施。

其中降低存款準(zhǔn)備金率0.5個(gè)百分點(diǎn)，預(yù)計(jì)將向市場(chǎng)提供長期流動(dòng)性約1萬億元；下調(diào)政策利率0.1個(gè)百分點(diǎn)，即公開市場(chǎng)7天期逆回購操作利率從目前的1.5%調(diào)降至1.4%，預(yù)計(jì)將帶動(dòng)貸款市場(chǎng)報(bào)價(jià)利率（LPR）同步下行約0.1個(gè)百分點(diǎn)等政策引發(fā)關(guān)注?！敖?jīng)過市場(chǎng)化的利率傳導(dǎo)，預(yù)計(jì)將帶動(dòng)LPR隨之下行0.1個(gè)百分點(diǎn)。同時(shí)，我們也將通過利率自律機(jī)制引導(dǎo)商業(yè)銀行相應(yīng)下調(diào)存款利率”，潘功勝說道。

人民銀行推出降息、降準(zhǔn)等一攬子貨幣政策措施后，市場(chǎng)普遍預(yù)期新一輪全國性銀行集體“降息”即將到來。經(jīng)濟(jì)學(xué)家、新金融專家余豐慧表示，從目前市場(chǎng)動(dòng)態(tài)來看，確實(shí)有跡象表明新一輪存款利率集體“降息”可能來臨，人民銀行降低存款準(zhǔn)備金率，通常意味著市場(chǎng)上的流動(dòng)性將會(huì)增加，從而可能導(dǎo)致利率水平的普遍下降。對(duì)于普通儲(chǔ)戶而言，面對(duì)存款利率下調(diào)，需要更加靈活地調(diào)整個(gè)人資產(chǎn)配置策略，適當(dāng)分散風(fēng)險(xiǎn)，可以考慮一些穩(wěn)健型的理財(cái)產(chǎn)品，比如貨幣基金或債券基金等。

浙大城市學(xué)院文化創(chuàng)意研究所秘書長林先平認(rèn)為，新一輪存款利率集體“降息”或?qū)砼R，當(dāng)前經(jīng)濟(jì)下行壓力較大，為了刺激經(jīng)濟(jì)增長，貨幣政策可能會(huì)進(jìn)一步放寬，其中包括降低存款利率。儲(chǔ)戶應(yīng)該根據(jù)自己的風(fēng)險(xiǎn)承受能力和投資目標(biāo)，靈活調(diào)整資產(chǎn)配置策略，以實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)保值增值的目標(biāo)?？梢钥紤]將一部分資金從定期存款轉(zhuǎn)移到其他投資方式，如貨幣市場(chǎng)基金、債券等，這些投資方式風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較低，收益也較為穩(wěn)定。其次，可以考慮將一部分資金用于購買保險(xiǎn)產(chǎn)品，保險(xiǎn)產(chǎn)品不僅具有保障功能，還能帶來一定的投資收益。

“未來一段時(shí)間，市場(chǎng)利率仍然處于下行趨勢(shì)，存款利率還有可能繼續(xù)下降”，董希淼也持有同樣看法，他強(qiáng)調(diào)，居民可從自身風(fēng)險(xiǎn)偏好、投資需求、投資能力等出發(fā)，做好適合個(gè)人和家庭的資產(chǎn)配置。如果追求穩(wěn)健收益，可以在存款之外，配置一部分現(xiàn)金管理類理財(cái)產(chǎn)品、貨幣基金以及國債等產(chǎn)品；如果有較強(qiáng)的風(fēng)險(xiǎn)承受能力，可以適當(dāng)增配股票、偏股型基金以及黃金等產(chǎn)品。

來源：北京商報(bào)